Noves normatives de vapeig de Corea del Sud eleven els requisits per a fabricants de líquids de vapeig i cadenes de subministrament vinculades a la Xina, segons un expert
Les noves regulacions de vapeig de Corea del Sud estan remodelant el mercat de líquids de vapeig, incrementant els requisits de compliment per a fabricants, detallistes i proveïdors estrangers. En una entrevista amb 2Firsts, Sam Kim, especialista en productes de nicotina coreà, analitza les barreres de llicències, els impactes a l'inventari, les cadenes de subministrament vinculades a la Xina i els desafiaments reguladors emergents al voltant d'anàlegs de nicotina, productes sense nicotina i barreges casolanes. El cas coreà pot oferir perspectives més àmplies a mesura que els governs de tot el món s'adapten als productes de nicotina en ràpida evolució.
Punts Clau
Canvi Regulatori: La revisada Llei de Comerç del Tabac de Corea del Sud sotmet els productes de vapeig amb nicotina a la normativa del tabac, augmentant els requisits de llicències, fiscalitat i compliment.
Pressió a la Fabricació: Les barreres d'accés més grans obliguen algunes petites i mitjanes empreses de líquids de vapeig a ajustar les seves estratègies, com reduir la producció, passar a la distribució o recórrer a fabricació OEM/ODM.
Transformació de les Cadenes de Subministrament: Les empreses coreanes exigeixen més als seus proveïdors estrangers, i la verificació d'origen, documents d'assaig, traçabilitat per lots i el compliment de l'empaquetat local prenen cada cop més rellevància.
Transició de Canals: Les restriccions a les vendes en línia impulsen ajustaments al mercat cap a detallistes físics, canals de botigues lliures d'impostos i vendes turístiques, mentre que l'inventari existent esmorteeix l'impacte inicial.
Regulació Futura: Els anàlegs de nicotina com la 6-metilnicotina (6-MN), els productes sense nicotina i les barreges casolanes es perfilen com a possibles reptes regulatoris per als mercats mundials de nicotina.
La revisada Llei de Comerç del Tabac de Corea del Sud i les seves normatives complementàries de líquids de vapeig estan empenyent el sector del vapeig del país cap a una transició centrada en el compliment normatiu, cosa que porta els fabricants més petits a reavaluar la seva producció ia algunes empreses a recórrer a la fabricació OEM i ODM, fins i tot a la Xina, segons Sam Kim, segons Sam Kim.
La normativa, que va entrar en vigor el 24 d'abril del 2026, sotmet els productes de vapeig amb nicotina, inclosos els de nicotina sintètica, a la regulació del tabac. En una entrevista escrita per a 2Firsts, Kim va explicar que el mercat no ha desaparegut, sinó que està sent remodelat pels requisits de llicències, fiscalitat, prohibició de vendes en línia i compliment de productes.
Aquest canvi també incrementa les exigències de documentació i empaquetat per als proveïdors estrangers, especialment les empreses xineses que subministren nicotina sintètica, ingredients per a líquids de vapeig, líquids acabats i empaquetats.
Sam Kim va participar al Seminari Global de Marques de Nous Productes del Tabac i Desenvolupament de Mercat de 2Firsts al març de 2025 i va donar un discurs magistral.
Les noves normatives del tabac eleven les barreres d'accés per a fabricants de líquids de vapeig
El canvi més visible des de l'entrada en vigor de la normativa és que els productes de vapeig amb nicotina ara es regulen com a productes del tabac, va afirmar Kim.
Abans de la revisió, els productes de nicotina sintètica no estaven classificats com a productes del tabac sota la legislació coreana, per la qual cosa la seva fabricació i venda eren comparativament senzilles. Des del 24 d'abril, tant els productes derivats del tabac com els de nicotina sintètica es tracten com a tabac, per la qual cosa ja no és possible fabricar-los sense una llicència de fabricació de tabac.
Kim va citar diversos llindars de llicències sota el nou marc. Els fabricants de tabac líquid han de comptar amb un capital propi de 10.000 milions de wones coreans, aproximadament 7 milions de dòlars nord-americans; una capacitat de producció anual mínima de 400.000 litres, equivalent a uns 13,3 milions d'ampolles de 30 mL; i almenys cinc empleats qualificats amb tres anys o més d'experiència en fabricació o gestió de qualitat.
Aquests requisits han modificat el llindar d'accés al mercat per a les empreses de líquids de vapeig, especialment els fabricants petits que operaven prèviament en un entorn regulador més flexible.
Il·lustració dels requisits d'advertència sanitària a l'empaquetat de productes de tabac de Corea del Sud, que mostra imatges d'advertiment, declaracions d'alerta, especificacions de mida i requisits d'etiquetatge de concentració de nicotina. |Font: Facilitada per Sam Kim.
Les reserves d´inventari retarden l´impacte dels preus mentre els petits fabricants redueixen la seva activitat
Tot i el canvi regulatori, la demanda dels consumidors s'ha mantingut relativament estable fins ara. Una de les causes és l?inventari acumulat.
Kim va estimar que moltes empreses nacionals de vapeig van acumular prou existències abans del 24 d'abril per cobrir entre sis mesos i un any de vendes. Fabricants, majoristes, detallistes i alguns consumidors van augmentar les compres abans de l'entrada en vigor de la normativa, anticipant regulacions més estrictes i preus més alts.
Com a resultat, els productes fabricats abans de la nova llei segueixen estant àmpliament disponibles. Els productes de nova fabricació suporten costos de producció considerablement més elevats a causa dels impostos del tabac, però els consumidors encara no han experimentat un augment substancial dels preus al detall.
La majoria de les empreses prioritzen la venda del seu inventari existent en comptes d'augmentar la producció nova, alhora que supervisen els avenços reguladors i preparen noves estratègies de producte.
Kim va assenyalar que el període d'impostos reduïts de dos anys dóna al sector temps per adaptar-se al marc de llicències i impostos, però no creu que elimini completament l'impacte al mercat.
"Quan finalitzi el període d'impostos reduïts, és probable que el mercat experimenti un altre ajustament significatiu a mesura que les empreses s'adaptin plenament al nou marc regulador i fiscal", va afirmar.
Els fabricants ja tenen una pressió més directa. Les petites i mitjanes empreses amb capital i recursos limitats són les més afectades, mentre que els importadors són més cautelosos a l'hora d'introduir nous productes a causa dels requisits de llicències més estrictes i els costos fiscals més grans.
Kim va identificar quatre respostes habituals entre els fabricants:cessar la producció i vendre l'inventari existent; traslladar la producció a fabricants OEM o ODM, fins i tot a la Xina; centrar-se en productes sense nicotina o anàlegs de nicotina; o reduir operacions i abandonar el mercat del vapeig.
El mercat en si continua sent considerable. Segons les xifres aportades per Kim, Corea del Sud compta encara amb unes 2.000 botigues de vapeig i al voltant de 60.000 botigues de conveniència que venen productes de vapeig, cosa que demostra que el sector manté una àmplia base detallista malgrat l'enduriment del marc regulador.
Les limitacions de vendes en línia desplacen l'activitat cap a botigues de vapeig i canals d'impostos lliures
La nova llei també ha transformat la distribució.
A Corea del Sud, les vendes en línia de productes del tabac estan prohibides en general. Abans de la revisada Llei de Comerç del Tabac, els productes de nicotina sintètica no es consideraven legalment productes del tabac, cosa que permetia la venda per internet. Això va impulsar el ràpid creixement del mercat nacional de vapeig a través de canals digitals.
Des de la revisió, els productes amb nicotina de nova fabricació o importats es classifiquen com a tabac i ja no es poden vendre en línia. Tot i això, els productes fabricats o importats abans de l'entrada en vigor de la llei es distribuïen legalment com a béns de consum generals, i alguns d'aquests articles segueixen venent-se per internet mentre quedi inventari disponible.
Llistat de productes relacionats amb el vapeig en un mercat en línia de Corea del Sud. Tot i que els productes amb nicotina de nova fabricació o importats estan restringits a la venda en línia sota el marc revisat, Sam Kim va indicar que part de l'inventari previ a la normativa es pot continuar comercialitzant per canals digitals.｜Font: Facilitada per Sam Kim.
Kim va afirmar que aquest assumpte és àmpliament debatut pel sector i els mitjans de comunicació, i s'espera que continuï fins que s'esgoti tot l'inventari previ a la normativa.
A mesura que les vendes en línia es veuen restringides, el mercat es desplaça gradualment cap a la distribució física.
Les botigues independents de vapeig poden obtenir llicències de venda de tabac, però han de complir el mateix procés daprovació que els minoristes de tabac tradicionals. Això inclou lautorització del govern local i el compliment de requisits locals, com les normes de distància mínima entre establiments de venda de tabac. En algunes zones, aquests requisits suposen barreres pràctiques per a nous negocis, va afirmar Kim.
Les empreses també exploren canals alternatius a les botigues de vapeig tradicionals, com ara botigues lliures d'impostos, zones comercials turístiques i mercats d'exportació.
Segons les xifres aportades per Kim, Corea del Sud va rebre uns 19 milions de visitants internacionals el 2025, un augment d'un 16% respecte a l'any anterior, mentre que el nombre de turistes estrangers que van utilitzar botigues lliures d'impostos va pujar un 17%, passant de 9,33 milions a 10,92 milions. La demanda de productes de vapeig per part de turistes xinesos i japonesos a Corea del Sud és vista per algunes empreses com una nova oportunitat, va afirmar.
Productes de vapeig exposats a les Botigues Lliures d'Impostos Shilla a Corea del Sud. Sam Kim va indicar que algunes empreses exploren canals de venda alternatius, com ara botigues lliures d'impostos i locals minoristes turístics, davant l'augment de les restriccions a les vendes en línia.|Font: Facilitada per Sam Kim.
La càrrega més gran de compliment afavoreix els actors amb més capital
L'estructura definitiva del mercat de líquids de vapeig de Corea del Sud continua sent incerta.
El sector encara està en període de transició. Els productes previs a la normativa es continuen venent a internet, i l'inventari existent circula per les botigues físiques. Com a conseqüència, limpacte complet de les regulacions revisades encara no és visible.
Aquesta incertesa afecta també les grans empreses. Philip Morris International havia anunciat plans per llançar un nou producte de vapeig de sistema tancat amb líquid a Corea del Sud, però el seu llançament ha estat posposat, segons Kim. KT&G tampoc no ha anunciat una estratègia clara per ampliar el seu negoci de vapeig amb líquids, va afirmar.
Imatge promocional de la marca de dispositius de vapeig amb líquid VEEV de Philip Morris Corea. Els mitjans coreans van informar que el llançament del producte es va endarrerir per un problema amb el cable de càrrega.|Font: Facilitada per Sam Kim.
"Al meu entendre, això demostra que fins i tot les empreses més grans adopten una postura cautelosa mentre avaluen el nou entorn regulatori i les condicions del mercat", va afirmar Kim.
Amb el pas del temps, la capacitat de compliment normatiu esdevindrà un factor competitiu més rellevant. Obtenir una llicència de fabricació de tabac, mantenir sistemes de gestió de qualitat, invertir en instal·lacions de producció i assumir els costos fiscals més grans requereixen una quantitat considerable de capital i recursos de compliment.
És probable que les empreses amb més recursos financers i experiència normativa es posicionin millor, mentre que els fabricants i detallistes més petits optaran per la fabricació OEM o ODM, reduiran les seves operacions o abandonaran el mercat, va afirmar Kim.
"Per ara, no diria que ja s'hagi produït una consolidació del mercat", va afirmar. "El proper un o dos anys seran el període clau, a mesura que s'esgoti l'inventari existent i el nou marc regulador s'estableixi plenament".
Els proveïdors xinesos s'enfronten a més exigències de documentació
El canvi de compliment també afecta els proveïdors estrangers.
El marc d'assajos descrit per Kim cobreix 20 substàncies nocives regulades, incloent-hi components de matèries primeres, compostos carbonílics, metalls pesants, nitrosamines específiques del tabac i concentració de nicotina. S'espera que els assaigs reguladors s'ampliïn més enllà dels líquids de vapeig per incloure substàncies nocives a l'aerosol generat durant l'ús del producte.
Aquest marc està modificant les exigències que els fabricants coreans plantegen als proveïdors estrangers. La verificació d'origen, certificats d'anàlisi, traçabilitat per lots i documentació de control de qualitat prenen cada cop més rellevància, especialment per als proveïdors de nicotina, ingredients de líquids de vapeig, líquids acabats i empaquetats.
Kim va afirmar que subministrar únicament nicotina ja no és suficient.
L'empaquetat i l'etiquetatge també s'han d'adaptar a les normatives coreanes, incloses les etiquetes d'advertiment, les alertes sanitàries i les restriccions més estrictes en imatges de fruites, descripcions de sabors i altres elements de disseny atractius per al consumidor. Es demana cada cop més als proveïdors estrangers que facilitin empaquetats i etiquetats adaptats específicament a Corea.
En general, el mercat coreà se centra menys en el preu i més en el compliment normatiu, va afirmar Kim. Els proveïdors capaços de verificar l'origen de les primeres matèries, aportar documentació d'assajos completa, mantenir la traçabilitat per lots i respondre ràpidament als canvis reguladors probablement obtindran un avantatge competitiu.
La 6-MN i les barreges casolanes es perfilen com els propers interrogants regulatoris
Les noves normatives han incrementat l‟interès per productes i pràctiques fora del model convencional de líquids amb nicotina.
Ha crescut clarament l'interès pels productes sense nicotina, els anàlegs de nicotina (inclosa la 6-metilnicotina) i les barreges casolanes de líquids de vapeig, anomenades localment "Liquid Kimjang" o 液相 김장, va afirmar Kim. Tot i això, cap d'aquestes alternatives s'ha convertit en la tendència dominant del mercat.
"En aquesta fase, cal considerar respostes temporals a un entorn regulatori en transformació", va afirmar.
Dentre aquestes alternatives, els productes sense nicotina són actualment l'opció més pràctica. Alguns fabricants han ampliat la seva gamma de líquids i un sol ús sense nicotina. Però com que no aconsegueixen satisfer plenament els usuaris de nicotina habituals, és poc probable que reemplacin el mercat general de productes amb nicotina, va afirmar Kim.
La incertesa més gran rau en la futura regulació dels anàlegs de nicotina, especialment la 6-metilnicotina o 6-MN. Segons informes, el govern coreà té com a objectiu completar la seva avaluació de seguretat dels anàlegs de nicotina abans del final del 2026, i moltes empreses creuen que el resultat serà un factor determinant per al futur del mercat, segons Kim.
Si els anàlegs de nicotina també passen a estar regulats com a tabac, el mercat podria evolucionar cap a un model observat en algunes zones d'Europa, on els trets de nicotina es venen separats dels líquids aromatitzats. Algunes empreses ja estan desenvolupant o preparant productes davant d'aquesta possibilitat, va afirmar.
A curt termini, l'inventari existent i els productes d'anàlegs de nicotina continuaran influint al mercat. A llarg termini, la direcció del sector dependrà en gran mesura de com es regulin els anàlegs de nicotina.
La següent etapa de Corea del Sud és observada més enllà de les seves fronteres
La revisió regulatòria integral de Corea del Sud, que cobreix llicències, estàndards de producte, fiscalitat, controls detallistes i gestió de substàncies nocives, no només remodelarà el mercat nacional de vapeig, sinó que també servirà com a important cas d'estudi per a la regulació mundial de la nicotina.
Els reptes que sorgeixen a Corea del Sud -inclosos els anàlegs de nicotina com la 6-metilnicotina (6-MN), els productes sense nicotina, les barreges casolanes realitzades per l'usuari i els formats de producte en ràpida evolució- poden convertir-se en interrogants regulatoris que altres mercats hauran d'abordar tard o d'hora.
A mesura que els productes de nicotina evolucionen més ràpid que els marcs reguladors existents, la manera com Corea del Sud implementa les noves normatives, com s'adapta el sector i com responen els reguladors als productes emergents podran aportar perspectives crucials per a la regulació global del vapeig.
2Firsts seguirà informant sobre els avenços regulatoris i l'evolució del sector de la nicotina i el vapeig a Corea del Sud.